Деятельность брокеров – это процесс совершения гражданско-правовых сделок по приобретению и/или продаже
ценных бумаг от имени представляемого брокером клиента и за его счет (включая эмитента ценных бумаг во время их размещения) или за счет данного клиента, но от имени брокера, основанием для подобных действий является возмездный договор.
Лицо, профессионально занимающееся деятельностью по приобретению или продаже ценных бумаг для сторонних лиц, именуется
брокером.
Деятельность брокеров можно разделить на три вида – по виду на каждую разновидность проведения операций с ценными бумагами:
- За счет юридических лиц;
- За счет физических лиц;
- За счет муниципальных образований, субъектов Российской Федерации и государства.
Любой брокер осуществляет брокерскую деятельность, руководствуясь заключенным с клиентом договором об оказании определенных брокерских услуг.
Важно: все имеющиеся у брокера денежные средства, которые были переданы ему клиентами для вложения их в определенные
ценные бумаги, а также средства, полученные брокером в результате проведения сделок с выбранными ценными бумагами согласно договорам с клиентами, должны храниться на банковском счете, отдельно от остальных денежных средств, который брокер открывает в кредитной организации.
Счета бывают следующих видов:
Наличный (кассовый) счет –
клиент может заключать сделки с ценными бумагами на общую сумму, не превышающую значение дебета по счету. Благодаря этому минимизируются
риски, появляющиеся в результате совершения сделок с выбранными ценными бумагами.
Маржевый (маржинальный) счет – клиент может воспользоваться кредитом на приобретение выбранных ценных бумаг, который предоставляется брокерской фирмой. Брокер может предоставить своему клиенту заем в виде наличных денежных средств или каких-либо ценных бумаг, чтобы тот в свою очередь смог осуществить процесс приобретения или продажи ценных бумаг, но при одном условии – клиент должен предоставить обеспечение. Обеспечением имеющихся обязательств данного клиента перед брокером могут выступать исключительно ценные бумаги приобретенные клиентом по маржинальной сделке или принадлежащих ему. Ценные бумаги, выступающие в роли обеспечения, должны отвечать следующим, предъявляемым к ним требованиям:
ликвидность и наличие названия ценных бумаг в котировальных списках организаторов торгов. Величина процентов по займу и обеспечения определяются договором о предоставлении брокерских услуг, при этом сумма кредита должна быть не более 50% от суммы заключенной сделки.
После завершения процесса сделки по приобретению выбранных ценных бумаг с привлечением кредита, купленные ценные бумаги остаются в распоряжении брокера в качестве залога до наступления момента окончательного и полного погашения кредита. После возвращения суммы займа происходит зачисление ценных бумаг на действительный счет клиента. В случаях, когда сумма займа или проценты по нему не были вовремя возвращены, брокер имеет право во внесудебном порядке обратить взыскание на имеющийся
залог, если говорить иными словами - осуществить процесс перевода имеющихся ценных бумаг на собственный счет или погасить
займ путем продажи залоговых ценных бумаг.
Каждый брокер ведет учет имеющихся денежных средств, переданных клиентами и числящихся на специальных банковских счетах, и периодически отчитывается о проделанной работе перед клиентами. В договоре о предоставлении брокерских услуг могут быть предусмотрены обязательства о хранении денежных средств, направленных на
инвестирование или полученные по результатам закрытия сделок с ценными бумагами на забалансовых брокерских счетах, с возможностью их использования согласно условиям договора. По наступлению момента возврата средств, хранящихся на данных брокерских счетах, вместе с основной суммой возвращается часть прибыли, полученной от оборота хранящихся средств.
В перечень основных задач и обязанностей деятельности брокеров входят следующие пункты:
- Осуществление регистрации;
- Оформление сделок;
- Защита интересов собственных клиентов;
- Информирование имеющихся клиентов о состоянии счетов и проведении сделок по ним.
Отправная точка начала взаимовыгодных отношений брокера и его клиента - момент заключения договора об оказании определенных брокерских услуг. После договора брокер берет на себя обязанности по приему и передаче в операционный зал всех инструкций клиента и ведению расчетов по всем проведенным клиентом сделкам.
В заключении рассмотрим принцип, по которому подается заявка на осуществление сделки. Когда клиент выражает желание приобрести или продать некое количество определенных ценных бумаг он подает брокеру свою заявку на проведение необходимых мероприятий. В заявке указываются реквизиты данного клиента, количество и вид ценных бумаг, которые необходимо приобрести или продать, цена, по которой
сделка должна быть исполнена, временные рамки заключения сделки. После получения заявки клиента, брокеру необходимо заполнить бланк-приказ, содержащий следующую информацию: название актива, количество ценных бумаг, подлежащих приобретению или продаже,
биржа, на которой торгуется данный
актив, цена заключения сделки, вид сделки, реквизиты клиента, дата осуществления приказ и временной период, в течение которого данный приказ является действительным.
Bochkarev2313