О прошедшем курсе торговли на МОЕХ.

Актуальные идеи на MOEX

Актуальные идеи на MOEX

Обсуждаем итоги первого квартала и планируем второй

Обсуждаем идеи на фондовом и срочном рынке MOEX

Мартовские актуальные идеи в момент небольшой передышки на рынке

О панических настроениях на рынке и инструментах работы в этих условиях

Обсуждаем текущие идеи на фондовом и срочном рынках после февральского падения, а также новые внебиржевые инструменты для населения

При торговле Железным Кондором важно понимание рисков и правильное ими управление. Потенциальная прибыль при торговле Железным Кондором всегда ниже возможных убытков. Возможная прибыль в 200$ с вероятным убытком в 800$ - обычное явление. Не смотря на потенциальные убытки в размере 800$ не имеет никакого смысла их дожидаться. В качестве защиты используется роллирование либо позиция закрывается заранее. Для большинства начинающих трейдеров возможный резкий обвал цены БА при торговле Железным Кондором вызывает основное опасение. И у них есть на это основание. Стратегия приносит убытки при любом сильном и значительном изменении цены БА в любом направлении. Железный Кондор имеет также и короткую (отрицательную) Вегу, т.е. рост волатильности о...

Железный Кондор приносит прибыль за счёт временного распада опционов и часто упоминается как торговля Тетой. Временной распад усиливается при приближении к дате истечения опционов как это показано на графике ниже.                         Продажа опционов имеет свои риски — это сильное изменение цены БА за короткий промежуток времени. Не смотря на возможные убытки, торговля Железным Кондором прибыльная стратегия. Она приносит прибыль примерно 8 месяцев в году, 2 месяца придется роллировать позицию, что даст незначительную прибыль и 2 месяца будут убыточны. В следующей части будет рассмотрены как сократить возможные убытки и регулировать риски. Основные преимущества Железного Кондора: Отсутствие направления. Для торговли Желез...

Стратегия покупки Железного Кондора приносит прибыль когда рынок находится во флете.Акции могут двигаться следующими пятью вариантами: Сильно вверхСлабо вверхСтоять на местеСлабо снижатьсяСильно снижатьсяИнвесторы делают прибыль в первых двух вариантах, в то время как данная стратегия в третьем. При хорошем управлении прибыль возможна и во всех пяти вариантах.Железный Кондор является комбинацией Бычьего Пут спреда и Медвежьего Колл спреда. Бычий Пут спред: Бычий Пут спред — кредитная стратегия в которой продается Пут и покупается другой Пут со страйком ниже и той же датой экспирации. Она используется когда взгляды на рынок колеблются от нейтрального до незначительного роста.Рассмотрим пример:Акция ABC стоит 47,50$ в сентябре. Предполагае...

Обсуждаем текущие идеи на фондовом и срочном рынках

26 января 2017 года начались торги недельными опционами на индекс РТС. В этой главе будет рассмотрена торговля Двойной Бабочкой используя недельные опционы. Идея торговли Недельными Двойными Бабочками понравится тем, кто использует в торговли принцип «купил и забыл». Краткосрочные Бабочки относительно не дороги, особенно вне денег. В Двойной Бабочке вас не интересует дальнейшее направление БА, т.к. создаются зоны прибыли как на рост, так и на падение БА. Для создания Двойной Бабочки необходимо купить Колл Бабочку выше текущей цены и купить Пут Бабочку ниже текущей цены БА. Выбор страйка необходимо делать вблизи одного стандартного отклонения БА. Позиция открывается за 7-10 дней до истечения опциона. Вы должны быль готовы к потере всей в...

Умение роллировать позицию является важной характеристикой успешного трейдера. Можно торговать используя стоп лосс, но с помощью роллирования можно вывести убыточную сделку в плюс с добавлением определённого риска. Для Бабочки есть много различных вариантов роллирования. Рассмотрены будут некоторые из них. Некоторые начинают роллировалие только после того, как цена вышла за пределы точек безубыточности. Как ранее писалось, роллирование можно начать когда цена БА вышла за пределы центральной 1/3 Бабочки либо когда потери достигают 6-7%. Оба варианта хороши. Важно понимать, что при роллировании убыточной позиции либо уменьшается возможная максимальная прибыль, либо увеличиваются риски позиции. Желательно уже иметь минимум полугодовой опыт...

Медвежья Бабочка вариант придуманный Джон Локком (John Locke). Открывается позиция 1/3 от обычного капитала ниже текущей цены БА, а затем позиция наращивается по мере изменения рынка. Это агрессивная стратегия которая может подойти не всем. Позиции открываются всегда за 56 дней до экспирации и в основном на RUT. Изначально Бабочка строится на 20 пунктов ниже текущих цен. Основная цель — центр Бабочки и роллирование строится следующим образом: До цели +40 – добавляется вторая третьДо цели +60 – добавляется последняя третьДо цели + 70 – нижняя Бабочка роллируется на +60До цели + 80 – нижняя Бабочка роллируется на +60До цели + 90 – нижняя Бабочка роллируется на +60 При цене RUT 1050 открывается первая 1/3 Бабочки с центральным страйком 103...

Часто после открытия позиции цена идёт против. С помощью бабочки можно от этого защититься. Допустим открывается обычная нейтральная Бабочка, но есть вероятность что рынок начнёт расти. Добавление дополнительно Колла в конструкцию даст некоторую защиту не увеличивая сильно общую стоимость. Рассмотрим пример: Дата: 5 Августа 2013Тек. Цена: 170,70$ Детали стратегии: Нейтральная Бабочка SPY Продается 5 SPY Коллы со страйком 165 Дата эксп. 20 Сентября за 6,80$Покупается 10 SPY Коллы со страйком 170 Дата эксп. 20 Сентября за 3,05$Продается 5 SPY Коллы со страйком 175 Дата эксп. 20 Сентября за 0,80$ Затраты: 745$ Теперь с добавлением Колла Детали стратегии: Нейтральная Бабочка SPY Покупается 1 SPY Колл со страйком 175 Дата эксп. 20 Сент...

Сегодня Бабочка будет рассмотрена как комбинированная сделка и подстраховка для другой позиции. Использование Бабочки в комбинированных стратегиях. Если ранее Бабочка рассматривалась как самостоятельная стратегия, то сейчас будет рассмотрен вариант её использования в комбинированных стратегиях. Железный Кондор является популярной стратегией и добавление Бабочки около денег (ОТМ) добавит Тета доход, что приведёт к получению прибыли намного быстрее. Рассмотрим пример: Дата: 31 Июля 2013Тек. цена: 1052$ Торговая стратегия: Железный Кондор Покупаются 10 RUT Пут со страйком 980 Дата эксп. 15 Августа за 1,45$Продаются 10 RUT Пут со страйком 1000 Дата эксп. 15 Августа за 2,45$Продаются 10 RUT Пут со страйком 1090 Дата эксп. 15 Августа за 1,2...

Сегодня разговор будет о продаже Бабочки. Данная стратегия используется, когда ожидается сильное движение в БА, но не известно его направление (например перед выходом важных новостей или квартальными отчётами). Для продажи Бабочки необходимо:Продажи 1 опциона Колл в деньгах (ITM)Покупки 2 опциона Колл около денег (ATM)Продажи 1 опциона Колл вне денег (OTM) Как и в обычной Бабочке крылья расположены симметрично. Пример проданной Бабочки Дата: 30 июля 2013Тек. цена: 1691$ Сделка: Продажа Бабочки SPX Продается 1 SPX Колл со страйком 1660 Дата эксп. 19 Сентября за 51,80$Покупается 2 SPX Колл со страйком 1690 Дата эксп. 19 Сентября за 31,80$Продается 1 SPX Колл со страйком 1720 Дата эксп. 19 Сентября за 16,40$ Премия: 460$ Данная стратег...

Сегодня будет рассмотрена Бабочка со сломанным крылом. Наряду с направленной Бабочкой, Бабочка со сломанным крылом одна из любимых стратегий автора. Как вам понравится стратегия, в которой рынок идёт вопреки вашим ожиданиям, но и в этом случае вы получаете прибыль. Данная конструкция предоставляет такую возможность. В обычной Бабочке купленные опционы находятся на равном расстоянии от проданных, в то время как в данной стратегии пропускается один страйк на одной из сторон. Это приводит не только к уменьшению стоимости всей конструкции, но и в некоторых случаях делает её построение изначально с получением премии. Другой способ представить данную стратегию это построение простого кредитного спреда вне денег (ОТМ). Диаграмма Бабочки со сло...

Появление недельных опционов на МосБирже. IPO Детского мира. Дивиденды Газпрома. "Анализ ценных бумаг".