Jenya_p Кредитное сжатие – это часть денежно-кредитной политики государства, представляющее собой комплекс мер, принимаемых как отдельными банками, так и ЦБ страны для снижения сумм, выдаваемых под заем денег. Это делается с целью снизить общий интерес к такому способу получения денег, как кредит путем усложнения его получения, а в некоторых случаях для того, чтобы повысить по нему ставки.
Проводя политику кредитного сжатия, государство или банк пытается ограничить денежную массу в обороте, снизить число выдаваемых кредитов, установить ограничение по ссудам для некоторых кредитно-финансовых учреждений.
Основные инструменты кредитного сжатия
Такой инструмент регулирования количества денежных знаков в обращении, как кредитное сжатие (рестрикция), чаще всего применяют при активизации инфляционных процессов. Иногда его называют политикой «дорогих денег».
С помощью этой меры усложняются условия и снижается количество операций коммерческих банков, связанных с кредитованием, предложение денежных средств серьезно сокращается. Это делается при помощи:
- изменения ставки рефинансирования;
- предъявления более серьезных требований к желающим взять займ;
- предложения более высоких ставок при кредитовании;
- введение ограничений на наиболее высокий процент для приобретения в ипотеку жилых помещений, или для рассрочки, предоставляемой при покупке товаров/услуг.
Данные меры серьезно влияют как на работу финансовых учреждений, работающих с кредитованием, так и на самих заемщиков. При кредитной рестрикции клиентам банка, желающим оформить кредит, но имеющим несколько негативных пунктов по предыдущим кредитам могут не выдать новый займ.
Отрицательные моменты политики кредитного сжатия
Такой серьезный инструмент контроля за денежной массой, как кредитное сжатие, руководство страны и банков используют в качестве экстренной меры, поскольку его влияние на экономическое положение страны очень велико и не всегда благоприятно. Если банки снижают выдачу займов и кредитов, это серьезным образом сказывается на способности граждан покупать товары и услуги, в результате чего резко идет вниз общий уровень дохода населения и стоимость капиталовложений извне.
Влияние кредитного сжатия на экономику государства не является критичным, но не стоит переоценивать важность этого процесса. Даже в условиях кредитного сжатия вероятность получить кредит остается для большого числа организаций и граждан страны.
Основные причины сжатия кредита
Помимо кризисных или посткризисных явлений в экономике, а также угрозы роста инфляции, сжатие кредита может вызвать такие факторы, как:
- общее падение доверия к банковскому сектору;
- уменьшение сумм собственных средств банков.
Чтобы быстрее выйти из этой ситуации, не самым благоприятным образом влияющей на экономику, применяются различные финансовые рычаги и один из них - вливание денежных средств. Эта мера уже не раз помогла различным государствам улучшить ситуацию в экономике и противостоять экономическому спаду.
Влияние кредитного сжатия на экономику – плюсы и минусы
В ситуации, когда требуется существенно замедлить слишком интенсивный рост экономики, который, как и сильное замедление экономического роста может неблагоприятно повлиять на экономическую деятельность государства, применение кредитного сжатия полностью оправдано.
В случаях же, когда контроль над сжатием кредитов и снижением движения денег осуществляется лишь поверхностно, может произойти чрезмерное уменьшение денежной массы, что вызовет слишком сильное замедление роста экономики. Это, в свою очередь, может привести к ряду отрицательных последствий, таких, как частые банкротства, падение стоимости ценных бумаг серьезных организаций и последующая рецессия.