Золотая антилопа мечты. By fenix_fx

Дисклеймер. «Все персонажи и биржи в этом посте являются вымышленными и любое совпадение с реально живущими людьми случайно». На самом деле, информацию я собирал по крупинкам. Есть неравнодушные люди и среди брокеров и среди клиентов и даже среди руководства Московской биржи, которые тоже хотят открытого конкурентного рынка. Наверняка я в чем то ошибся, или неправильно что то понял. Я готов добавить официальные комментарии представителей биржи или брокеров. Инвесторы по достоинству оценили реформы на российском финансовом рынке. Об этом свидетельствует рост объема торгов акциями после введения режима Т+. Александр Афанасьев, председатель Правления Московской Биржи. 19.11.2013 (из финансовых результатов 3 квартала 2013 года) Андрей Брагинский недавно сказал, что рекламная кампания была так себе, потому что ее бюджет составил всего 3 млн. рублей. Конечно и 3 млн. жалко пустить на ветер, но все это детские игры, так как сегодня я расскажу вам, как: - потратить не 3 млн. за 3 месяца, а 300 (!) (триста миллионов рублей) и продолжать спускать в трубу по 100 миллионов рублей в месяц. (Это 100 рекламных бюджетов ЛЧИ) Так же из этого выпуска вы узнаете, - как угробить конкуренцию на Московской Бирже за ее же деньги - как нарисовать дутый оборот - И, возможно, мы вместе сможем найти ответ на главный вопрос. Кому это выгодно? Вдохновил на этот пост меня Анатолий Гавриленко! «спасибо Фениксу за неравнодушие. Мог бы и смолчать, как многие наши коллеги.» http://gavrilenko.ag/blog/post/19860/ (Хочу еще одно спасибо!). Текста много, но вы прочитайте внимательно, это стоит того. И даже если ничего не поняли, перепостите, написав, что то вроде «Кажется, что то идет не так» или «Я думаю, пора убегать». Всего три года назад, мы с вами смеялись над тем, как ММВБ раскручивает собственные фьючерсные контракты. http://fenix-fx.livejournal.com/2010/05/17/ Проще говоря, пара роботов, совершали сделки сами с собой в стакане и могли написать слово из трех букв на графике оборотов, если надо. Эффективность данной методики можно оценить, исходя из того, что все это превратилось в пшик. Ни к какому положительному результату накрутка оборота не привела, а срочка ММВБ так и не смогла встать на ноги и благополучно скончалась. Там же и РТС стандард, где я слышал тоже пытались раскрутить таким же путем. После слияния бирж, новая биржа заявила о политике открытости и открытых маркетмейкерских программах. Каждый может стать маркетмейкером, говорилось с трибуны! Правда, услуги таких частных маркетмейкеров почему то стоили копейки, распространялись на неликвид и были бессмысленными для вменяемых трейдеров. При существенных рисках, наиболее вероятный финансовый результат стремился к 100 рублям в месяц. http://fenix-fx.livejournal.com/384742.html Итак, что происходит сейчас. (Пишу это из Мексики, не ищите меня!) Выборочным брокерам на Т+2 биржа ежедневно возвращает до 400 000 рублей в день (!) на брокера по самым ликвидным инструментам типа Газпрома и Сбербанка. Насколько мне известно, таких брокеров минимум десяток. Возвращаются 2 комиссии биржи. То есть, вам возвращают уплаченную комиссию и сверху дают еще столько же. Брокер сам выбирает одного, максимум двух клиентов, так как есть какие то ограничения. На самом деле сначала все говорили не про 400 000 в день, а про 380 000. Потом, я узнал где потерялась 20-ка. 20 тыс. р биржа платит за акции Московской биржи (за саму акцию MOEX), и всем просто лень из за этой 20-ки заморачиваться на неликвид. Внимательный читатель в этом месте должен воскликнуть. - Наконец то! Биржа платит нормальные деньги маркетмейкерам!!! Ура! Молодцы, но есть маленький нюанс. В договор попадают не только пассивные заявки, но и активные. То есть возврат идет не только по пассивным заявкам, как это принято обычно, а еще и по завякам, забирающим ликвидность (рыночным) и по встречным заявкам других маркетмейкеров. То есть это приводит к тому, что основной заработок идет не с удержания спреда с котировками, а с совершенно иных стратегий. Теперь засеките время, которое вам понадобится для придумывания безрисковой схемы откачивания денег из бюджета биржи. 3 секунды – вы гений. Больше минуты – вы не трейдер. Сэкономлю вам время. Клиент А открывает счет у брокера Б, а также открывает счет у брокера О. На себя он открыть не может, открывает допустим на друга или на свою кошку. (Кошка тоже ММ) Заявка от брокера Б бьет в заявку брокера О. Финансовый безрисковый результат = 2 комиссии. Форекс отдыхает! Оказывается, и на фондовом рынке можно заработать 10000% годовых без особых хлопот. Ну и запасная схема, если у вас нет контрагента у другого брокера. Вы просто выставляете заявку по 100 рублей, а когда ее исполняют, тут же закрываете позицию об следующего в очереди по те же 100 рублей. Вы снова заработали две комиссии! Повторяете до тех пор, пока не выберете дневной лимит в 400 000 рублей возврата на брокера. Заодно, можно просто продолжать торговать собственные стратегии, в параметры которых забивается отрицательная комиссия, и стратегия превращается в курицу с золотыми яйцами. Прекрасно, но есть еще один маленький нюанс (все же на них держится). Никто вас в эту программу не возьмет! Это секретная программа «для своих». То есть биржа раздала своим друзьям волшебный автомат, который, если в него кинуть монетку, отдает две! Золотая антилопа существует! По факту происходит вот что. Биржа просто покупает дутый оборот у алготрейдеров. В чем смысл искусственного повышения оборотов? Чьи бонусы зависят от его роста? Что будет с рынком, когда денежная труба перекроется? Не превратится ли в тыкву Т+2 когда часы пробьют полночь? Вот такие у меня возникают вопросы… __________________________________________________ Почему это касается лично меня. С трибуны биржи я услышал о равных условиях для всех. Вложил деньги, разработал софт, купил все необходимые биржевые услуги для оптимальной торговли на Т+2. А в итоге выяснил очевидную вещь. Если, вместо конкуренции есть нерыночные условия, заработать на таком рынке невозможно, если ты не «член клуба». Тоже самое поняли и мои друзья, которые торговали раньше спот, как естественные маркетмейкеры (без оплаты биржи, просто маркетмейкерские стратегии). Прибыль исчезла, люди сворачиваются и уходят из бизнеса. На мой взгляд, подобная система убивает рынок, как нерыночные условия в стране убивают частный бизнес. А когда возможностей для залива нерыночным баблом заканчиваются, оказывается, что на месте рынка – руины. Прекрасный пост написал на эту же тему Григорий Исаев. Смысл его в том, что любые процессы деградируют и умирают, при отсутствии рыночной конкуренции. http://true-flipper.livejournal.com/469434.html Григорий пишет: «А вот что будет с Россией, если конкуренцию везде - и в политике и в бизнесе продолжат душить - большой вопрос». У меня вопрос к Григорию, как ты думаешь, что будет с биржей, если конкуренцию на ней продолжат душить? Понятно, что в идеальном мире в идеальной стране тут не о чем беспокоиться. Идеальные сотрудники биржи, от которых зависит распределение денег, будут думать только о благе биржи. Идеальные брокеры, которые решают, какому клиенту отдать субподряд будут думать только о пользе для биржи. Ну а идеальные клиенты, которых данный поток денег не коснулся, будут помалкивать, чтобы не омрачать счастье и достаток своих конкурентов. Но в реальной жизни так бывает, к сожалению, не всегда. Переходим к конструктиву. Что делать? Покаяться, сдать партбилет, написать явку с повинной в ФАС, биржевой комитет, спортлото и библиотеку ПРЕКРАТИТЬ ВСЕ НЕМЕДЛЕННО! Опубликовать условия теневых договоров в разделе http://moex.com/s692 Прослушать курсы по рыночной экономике, раздел «преимущества конкурентного рынка» (можно пригласить Григория Исаева) Убрать из договоров на ММ возвраты по активным заявкам и вознаграждение по сделкам маркетмейкер-маркетмейкер. Провести отрытый набор желающих быть маркетмейкерами Если бонусы сотрудников МБ зависят от оборота на Т+2, исключить оттуда оборот между ММ и оборот на активных заявках ММ. Из сэкономленных денег дать 10 миллионов Андрею Брагинскому на нормальную рекламу, 1 млн. мне за экспертизу, остальное на гребешки и гигантский лунапарк на крыше Московской биржи с блекджеком и всем необходимым (там как раз хороший балкончик). Всем удачи! P.S. Если нельзя выполнить все конструктивные пожелания, тогда хотя бы лунапарк!!! ОРИГИНАЛ - http://fenix-fx.livejournal.com/391335.html